工业母机行业已形成完整产业体系整体处于世界第二梯队

来源：智通财经　　2022-09-07 09:41:28

9月6日，工业和信息化部装备工业一司司长王卫明表示，目前我国工业母机行业已形成完整产业体系，整体处于世界第二梯队。下一步，工信部将会同有关部门继续做好工业母机行业顶层设计，统筹产业、财税、金融等各项政策，推动工业母机行业高质量发展。此前，东吴证券表示，2022年以来制造业企稳回升，机床产量仍维持高位。长期来看机床行业将迎来十年一度的上行景气周期。相关标的：青海华鼎(600243.SH)、科德数控(688305.SH)、宇环数控(002903.SZ)、海天精工(601882.SH)、华东数控(002248.SZ)。

工业母机是“生产设备的设备”，为装备制造业提供智能的生产设备和零部件，如工业机器人、发动机、汽车、工程机械、工业基础件等，可分为金属切削机床和金属成形机床，其中占比最大的是金属切削机床。机床的品种、质量和加工效率直接影响着其他机械产品的生产技术水平，因此，机床工业的现代化水平和规模是一个国家工业发达程度的重要标志之一。

机床产业链上游主要是基础材料及零部件构成，主要涉及铸件、钣焊件、精密件、功能部件、数控系统、电气元件等零部件行业;中游为金属切削机床、金属成形机床、特种加工机床等构成的机床产业;下游主要应用领域广泛，包括航天航空、造船、汽车、模具制造等行业。

中国是全球最大的机床消费国以及生产国。供给端来看，数据显示，2021年我国机床产值为218亿欧元，占据31%的份额，位居首位;其次是德国、日本在全球市场中的总产值分别达到90、89亿欧元，市场份额均为13%。需求端来看，2021年我国消费额达到236亿欧元，以34%的份额位居全球第一;其次是美国、德国消费额分别达到91、45亿欧元，在全球需求市场中的份额分别为13%、6%。据前瞻产业研究院预测，预计2024年国内市场规模将超过5700亿元。

不过，我国机床产业大而不强，高端亟待突破，核心技术上仍面临“卡脖子”问题。

机床下游的大多工业生产设备都有加工精度要求，加工精度越高设备越贵，而工业母机作为生产这些工业生产设备的设备，要求的加工精度更高。据前瞻研究院，2018年我国低档数控机床国产化率约82%，中档数控机床国产化率约65%，高档数控机床国产化率仅约6%。我国高端机床数控系统、传动部件和功能部件等一系列核心零部件主要依赖进口，国产零部件使用率较低。

值得注意的是，目前我国工业母机取得了一批重大的创新型成果，包括研制了三大类高档数控机床，开发了五大类大型重型基础制造装备，突破了高速切削，多轴联动加工等12项关键核心技术。其中，龙门五轴机床、8万吨模锻压力机等一大批大国重器填补了国内空白，形成了中国在航空航天、发电装备、船舶制造等领域的高端制造能力，也解决了一大批“卡脖子”的装备制造问题。

政策上对工业母机也提供大力支持。《中国制造2025》将高档数控机床和机器人列为大力推动发展的十项重点领域之一，提出开发一批精密、高速、高效、柔性数控机床与基础制造装备及集成制造系统。计划到2025年，高档数控机床与基础制造装备国内市场占有率超过80%，高档数控机床与基础制造设备总体进入世界强国行列。

在去年国资委召开的会议上，强调“要把科技创新摆在更加突出的位置，针对工业母机、高端芯片、新材料、新能源汽车等加强关键核心技术攻关。”工业母机位列关键核心技术之首，彰显了其特殊的战略地位和产业链价值。

业内人士认为，在十四五规划、专精特新等重磅政策提振下，核心逻辑在于，“专精特新”中的工业母机是国家“补链强链”、突破卡脖子技术的关键领域，最受益的是掌握核心技术的龙头企业。

国海证券指出，我国在数控系统、高精度传感器、主轴等核心零部件领域竞争力薄弱，我国数控机床市场呈现低端国产品牌同质化竞争，中端整机及零部件依赖进口，高端市场受到海外禁运和技术管制缺口较大。

民生证券表示，我国数控机床行业目前的主要问题前两位是“精度和稳定性差”、“故障多发”，所以在中低端市场能够得以应用，在高端市场则显得不足。核心零部件自制率低，或是影响国产化发展的核心问题。虽然我国数控机床核心零部件国产化率亟待提高，但仍有部分企业坚持核心技术的研发投入，在部分机床核心零部件领域比如高端机床数控系统、伺服驱动器、电机、电主轴、刀库等零部件领域的突破，随着核心部件的逐步推进，我国机床厂商有望加速国产替代。建议关注国内高端数控机床头部企业，如科德数控、海天精工、创世纪等。

此外，银河证券也指出，我国机床核心零部件如数控系统、高端机床如五轴联动数控机床依然严重依赖进口，且行业集中度较低。随着制造业强链补链推进，行业集中度提升、向高端化发展趋势明朗。